Dell'Oro：全球光傳輸市場(chǎng)仍未反彈

  ICC訊（編譯：Nina）Dell'Oro Group的一份新報告發(fā)現，光傳輸設備市場(chǎng)在2024年第一季度同比下降13%，2024年全年可能下降2%。前景并不樂(lè )觀(guān)。據Dell'Oro稱(chēng)，全球大部分地區的DWDM市場(chǎng)都在下滑，尤其是北美和亞太部分地區。

  - 根據Dell'Oro的數據，光傳輸市場(chǎng)在第一季度下降了13%

  - 庫存積壓和宏觀(guān)經(jīng)濟狀況可能會(huì )繼續阻礙增長(cháng)

  - 盡管前景黯淡，思科、華為和中興在本季度的市場(chǎng)份額仍有所增加

  Dell’Oro分析師Jimmy Yu表示，部分原因是客戶(hù)需要繼續清理庫存，這可能是光傳輸市場(chǎng)中最受關(guān)注的“暗流”。但另一個(gè)因素是不斷惡化的宏觀(guān)經(jīng)濟狀況。Yu指出，在一些國家和地區，如日本和歐洲，GDP增長(cháng)明顯放緩，其他國家的經(jīng)濟增長(cháng)速度會(huì )更低。

  他表示：“此外，雖然很難證實(shí)。但我確實(shí)認為，服務(wù)提供商需要時(shí)間來(lái)適應更高的利率環(huán)境。短期利率為0%的日子已經(jīng)一去不復返了，服務(wù)提供商需要在未來(lái)利率會(huì )更高的假設下運營(yíng)?！?

  誰(shuí)受到了影響？

  根據Dell'Oro的說(shuō)法，密集波分復用（DWDM）市場(chǎng)在世界大部分地區都有所下降，特別是在北美和亞太地區的部分地區。

  至于北美，據Yu介紹，Ciena、Infinera和富士通共同占據了該地區80%的光學(xué)市場(chǎng)份額，且三家公司都受到了北美市場(chǎng)衰退的影響。

  Adtran、康普（CommScope）和康寧（Coring）是其他面臨光學(xué)產(chǎn)品銷(xiāo)售下滑的公司。然而，并不是所有的供應商的天空都是陰云密布。報告指出，今年第一季度，思科、華為和中興三家供應商的市場(chǎng)份額同比增長(cháng)超過(guò)1%。

  有趣的是，今年第一季度DWDM增長(cháng)的地區是中國和中東及非洲（MEA），分別增長(cháng)了8%和16%。

  Yu指出，華為和中興通訊正受益于其國內市場(chǎng)進(jìn)入DWDM（特別是長(cháng)距離400Gbps波長(cháng)）部署的增長(cháng)階段。他說(shuō)：“在中東、非洲和拉丁美洲等地緣政治作用較小的其他國家，兩家公司都表現良好，擴大了市場(chǎng)份額?！?

  與此同時(shí)，思科似乎比其他供應商更早進(jìn)入庫存調整期，并度過(guò)了最低點(diǎn)。不過(guò)，該公司今年早些時(shí)候以宏觀(guān)不確定性和企業(yè)支出放緩為由，解雇了5%的全球員工。

  北美光傳輸設備市場(chǎng)的好消息

  首先是壞消息：今年第一季度，北美光學(xué)系統銷(xiāo)售額同比下降近30%。更糟糕的消息是，在此期間，北美電信服務(wù)提供商和MSO的購買(mǎi)量同比下降超過(guò)40%。

  好消息是：一年前，Infinera和Ciena都在談?wù)撚唵畏啪?。在最近的電?huà)財報會(huì )議上，兩家公司都表示訂單量正在增加，并強調了新的Design Win。這對北美市場(chǎng)來(lái)說(shuō)是一個(gè)重要信號，因為Ciena和Infinera加起來(lái)占據了該地區70%的市場(chǎng)份額。