2019年美國寬帶市場(chǎng)展望

  ICCSZ訊(編譯：Nina)展望2019年的美國寬帶市場(chǎng)，一些趨勢值得關(guān)注：Tier 1和農村電信公司正在從銅轉向光纖，CATV運營(yíng)商在電信運營(yíng)商未轉換為光纖的地區為客戶(hù)提供DOCSIS 3.1服務(wù)；有線(xiàn)電信營(yíng)商和CATV運營(yíng)商并非改變寬帶市場(chǎng)的唯二玩家；無(wú)線(xiàn)運營(yíng)商將推進(jìn)5G，以移動(dòng)或固定無(wú)線(xiàn)家庭配置的方式提供服務(wù)；電力公司正積極增強農村寬帶。

  電信運營(yíng)商進(jìn)一步投資光纖

  在A(yíng)T&T、CenturyLink和Verizon的推動(dòng)下，光纖到戶(hù)投資將繼續增長(cháng)。

  根據光纖寬帶協(xié)會(huì )(Fiber Broadband Association)委托RVA所做的研究，2018年，光纖接入超越了DSL，成為北美繼Cable接入之后第二種最常見(jiàn)的家庭互聯(lián)網(wǎng)連接類(lèi)型，并且Cable和光纖之間的差距將繼續縮小。RVA透露，目前光纖已經(jīng)覆蓋了美國3900萬(wàn)家庭，連接了1860萬(wàn)家庭，比2017年增長(cháng)了17%。從服務(wù)供應商來(lái)看，Incumbent擁有71%的FTTH用戶(hù)，Tier 2&3擁有剩余的29%。

  盡管Verizon仍然是美國最大的光纖服務(wù)提供商，其FTTH家庭覆蓋數為1500萬(wàn)，AT&T卻是目前美國FTTH市場(chǎng)的主要參與者。2018年，AT&T新增超過(guò)300萬(wàn)地點(diǎn)(Locations)，現在已有遍布84個(gè)城域地區的1000多萬(wàn)地點(diǎn)。2018年12月，AT&T在12個(gè)新的城域地區推出了FTTH互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)。

  AT&T將繼續推進(jìn)其光纖滲透率，增加約400萬(wàn)FTTH家庭覆蓋數，并在現有服務(wù)地區進(jìn)行光纖密集化。到2019年中期，AT&T計劃達到1400萬(wàn)個(gè)地點(diǎn)。Broadbandtrends的首席分析師Teresa Mastrangelo認為，AT&T的積極擴張是北美市場(chǎng)的催化劑。

  AT&T首席執行官兼董事長(cháng)Randall Stephenson表示，隨著(zhù)AT&T這2019年完成其FTTH建設，其資本支出將趨于平穩，未來(lái)幾年，公司的資本密集度將會(huì )下降。分析認為，隨著(zhù)AT&T完成其項目及接近其對FCC的承諾，美國光纖部署可能會(huì )略微放緩;但AT&T還將繼續建設，并且有可能繼續大規模建設，因為到目前為止該運營(yíng)商一直受益于其FTTH項目建設。

  其他服務(wù)供應商，如CenturyLink，也在向光纖發(fā)展。收購Level 3后，CenturyLink將其網(wǎng)內建筑覆蓋率提高了近75%，達到約10萬(wàn)棟建筑，使其能為更廣范圍的用戶(hù)和企業(yè)提供寬帶服務(wù)。CenturyLink首席財務(wù)官Neel Dev在瑞銀會(huì )議上告訴投資者，其基于光纖的服務(wù)擴展將專(zhuān)注于可能吸引客戶(hù)的領(lǐng)域。

  但大型服務(wù)提供商并非唯一推動(dòng)未來(lái)FTTH增長(cháng)的公司。RVA表示，1000家較小的供應商負責了29%的光纖部署，對于美國和北美市場(chǎng)來(lái)說(shuō)，他們在FTTH方面的投資也非常重要。

  CATV運營(yíng)商保持領(lǐng)先優(yōu)勢

  CATV運營(yíng)商和電信運營(yíng)商之間的新用戶(hù)之爭將繼續。分析師表示，CATV運營(yíng)商將保持領(lǐng)先優(yōu)勢。

  Leichtman研究集團(LRG)的數據顯示，電信運營(yíng)商持續流失寬帶用戶(hù)。2018年，大型有線(xiàn)電視運營(yíng)商新增寬帶用戶(hù)290萬(wàn)，2017年新增寬帶用戶(hù)約為272.5萬(wàn)。另一方面，大型電信運營(yíng)商流失用戶(hù)47萬(wàn)，而2017年流失的寬帶用戶(hù)為62萬(wàn)。過(guò)去四年，電信運營(yíng)商都在流失寬帶用戶(hù)。大型有線(xiàn)電視運營(yíng)商的寬帶用戶(hù)占比持續提升。截至2018年，大型有線(xiàn)電視運營(yíng)商的寬帶用戶(hù)占比為65%，電信運營(yíng)商占35%。

  Leichtman表示，通過(guò)DOCSIS 3.1提供1Gbps速度將推動(dòng)CATV運營(yíng)商的發(fā)展，捆綁服務(wù)也將如此。四分之三的家庭仍然可以獲得付費電視服務(wù)，而捆綁服務(wù)中的視頻，是CATV運營(yíng)商可以利用的優(yōu)勢。

  此外，隨著(zhù)用戶(hù)遷移到FTTH服務(wù)或基于DOCSIS 3.1的更高速CATV服務(wù)，DSL用戶(hù)群正在減少。用戶(hù)正在用光纖替換DSL，他們正在向Cable過(guò)渡，只是因為無(wú)處不在的DOCSIS 3.1可以提供更好的速度。

  CATV運營(yíng)商推進(jìn)無(wú)線(xiàn)業(yè)務(wù)

  CATV運營(yíng)商可能沒(méi)有無(wú)線(xiàn)網(wǎng)絡(luò )，但它們將以MVNO(移動(dòng)虛擬網(wǎng)絡(luò )運營(yíng)商)的身份獲得影響力。摩根士丹利最近的一份報告預測，Comcast、Charter和Altice USA將在2019年共增加160萬(wàn)的新移動(dòng)用戶(hù)，相比上年增長(cháng)70%。MSO正計劃為新用戶(hù)和現有用戶(hù)提供低價(jià)無(wú)線(xiàn)服務(wù)，作為捆綁服務(wù)或獨立服務(wù)的一部分。去年第四季度，Comcast新增22.8萬(wàn)無(wú)線(xiàn)用戶(hù)，截至季度末的總數達到100萬(wàn)。

  摩根士丹利預測，無(wú)論采用何種方法，Altice USA和Charter的移動(dòng)用戶(hù)數量將迅速增加。準備通過(guò)Sprint推出服務(wù)的Altice USA將在2019年新增6.4萬(wàn)用戶(hù)，2020年新增13.6萬(wàn)。Charter將在2019年新增48.8萬(wàn)無(wú)線(xiàn)用戶(hù)。據Charter稱(chēng)，在其出售Spectrum Mobile服務(wù)的第一個(gè)季度，其MVNO服務(wù)線(xiàn)路新增了2.1萬(wàn)。Charter首席執行官Thomas Rutledge表示，公司希望以曾經(jīng)用有線(xiàn)語(yǔ)音的方式來(lái)留住現有的捆綁客戶(hù)。

  確保1和10Gbps的未來(lái)發(fā)展

  盡管今天的大部分家用設備都無(wú)法支持千兆位速度，但提供商并未立刻抓住機會(huì )。相反，他們承諾未來(lái)他們的網(wǎng)絡(luò )能夠支持1Gbps和10Gbps功能。Frontier提供200Mbps和1Gbps，并正考慮使用10Gbps產(chǎn)品。Charter也尋求擴展到1Gbps以上，因為其Cable基礎設施可以實(shí)現低成本升級。

  Charter首席執行官Rutledge在瑞銀會(huì )議期間曾表示，其覆蓋的5100萬(wàn)家庭可以實(shí)現1Gbps，并且還可以相對便宜地升級到10Gbps。

  但是，分析師并不認為現在需要10Gbps，甚至是1Gbps，他們認為消費者更可能的是從100Mbps升級到500Mbps。

  5G：機遇還是威脅?

  無(wú)線(xiàn)運營(yíng)商將使用毫米波頻譜進(jìn)行5G部署，來(lái)達到1Gbps速度。無(wú)線(xiàn)運營(yíng)商的大部分5G收入將首先來(lái)自商業(yè)客戶(hù)，其次是消費者、在線(xiàn)應用和政府機構。無(wú)線(xiàn)行業(yè)協(xié)會(huì )GSMA預測，4G連接到2025年還將可用。

  對于5G，不同頂級運營(yíng)商的看待方式不一樣。AT&T采用5G Evolution(嚴格來(lái)說(shuō)不是5G)和LTE-LAA建立起5G網(wǎng)絡(luò )基礎，并計劃在2019年初至少覆蓋19個(gè)城市。AT&T認為，5G是一個(gè)以移動(dòng)為中心的產(chǎn)品，Verizon所追求的是一項非常好的服務(wù)，但不是AT&T的首要任務(wù)。

  與此同時(shí)，Verizon提倡將移動(dòng)和家庭內寬帶方案作為其競爭產(chǎn)品。經(jīng)過(guò)各種試驗，Verizon使用專(zhuān)有的非標準技術(shù)在四個(gè)市場(chǎng)部署了5G，并計劃在2019年擴展部署。

  沒(méi)有無(wú)線(xiàn)網(wǎng)絡(luò )的運營(yíng)商是否會(huì )將5G視為其有線(xiàn)寬帶市場(chǎng)的威脅?傳統的有線(xiàn)電信運營(yíng)商和CATV運營(yíng)商可能會(huì )將5G作為商業(yè)客戶(hù)的備選方案，并繼續提供基于光纖的回程服務(wù)。CenturyLink首席財務(wù)官Neel Dev表示，5G將對部分消費者業(yè)務(wù)產(chǎn)生影響，但同樣，光纖相對于5G仍然非常具有競爭力。對于消費者，公司的重點(diǎn)是光纖;對于企業(yè)業(yè)務(wù)，CenturyLink將為一些批發(fā)客戶(hù)推出5G網(wǎng)絡(luò )。

  正在構建FTTH和DOCSIS 3.1網(wǎng)絡(luò )的Altice USA的首席執行官Dexter Goei認為5G是近期威脅。Goei表示，從5G的相關(guān)材料和時(shí)間表來(lái)看，這將是一個(gè)緩慢的過(guò)程，公司會(huì )一直關(guān)注。Goei認為，從他的角度來(lái)看，在時(shí)間和資本支出之外，5G的商業(yè)計劃仍有很多變數。

  電力公司進(jìn)一步推動(dòng)寬帶市場(chǎng)

  電力公司傳統上向農村地區提供電力，但未來(lái)他們將擴展或與其它供應商合作建立寬帶網(wǎng)絡(luò )?，F階段，近100家電力合作社正在為農村家庭、企業(yè)和學(xué)校提供寬帶服務(wù)。與谷歌光纖公司不同，電力公司可以利用現有的方式權利和現有的地役權來(lái)安裝光纖。

  時(shí)機不可能更好。2018年美國農村電力合作社協(xié)會(huì )的一項研究估計，630萬(wàn)電力合作家庭的寬帶接入的缺乏導致經(jīng)濟價(jià)值損失超過(guò)680億美元。另一個(gè)因素將是FCC的CAF-II(連接美國基金二期)反向拍賣(mài)。去年8月份，35家電力合作公司通過(guò)反向拍賣(mài)獲得了資金。

  農村電力合作者代表了一個(gè)快速發(fā)展的FTTH服務(wù)部門(mén)。NTCA表示，電力和其它公用事業(yè)合作社與現有電信公司的合作正在增加，因為這種伙伴關(guān)系有助于前者獲取資源和知識，了解如何利用其聯(lián)合資源，并進(jìn)一步進(jìn)入農村市場(chǎng)。