揭開(kāi)數據中心光模塊利潤之源

　　ICCSZ訊  在數據中心里，光模塊毫不起眼，當我們在高談闊論各種數據中心高大上技術(shù)時(shí)，很少提及到光模塊。不過(guò)，光模塊卻是數據中心的必需品，哪個(gè)數據中心也離不開(kāi)光模塊，而且需要的數量還不少，一塊48端口網(wǎng)絡(luò )設備就需要48個(gè)光模塊，而一臺框式網(wǎng)絡(luò )設備通常有數百個(gè)端口，這些端口如果都使用上就需要數百個(gè)光模塊，這樣算起來(lái)數據中心需要的光模塊數量是驚人的。數據中心在進(jìn)行網(wǎng)絡(luò )投資時(shí)，往往容易忽略光纖和光模塊，在進(jìn)行累計計算時(shí)會(huì )發(fā)現光模塊的費用是非常大的一筆投資。一整臺網(wǎng)絡(luò )設備需要的光模塊總價(jià)格甚至會(huì )超過(guò)這臺網(wǎng)絡(luò )設備的價(jià)格，尤其是40G/100G這類(lèi)光模塊，這些光模塊單價(jià)都比較貴，一個(gè)100G光模塊價(jià)格會(huì )超過(guò)一臺普通盒式交換機的價(jià)格。如今，很多數據中心開(kāi)始意識到光模塊的使用成本，控制光模塊的使用，避免給數據中心運維成本帶來(lái)沉重負擔。

　　既然光模塊這樣昂貴，那光模塊廠(chǎng)商一定賺的盆缽滿(mǎn)體，實(shí)則不然。很多光模塊廠(chǎng)家，包括國際大廠(chǎng)都瀕臨在虧損的邊緣，虧損或許是光器件和模塊商業(yè)績(jì)報告最常用的詞。JDSU、AVAGO、WTD等廠(chǎng)家的利潤都比較低，像Finisar的純利潤也是飄搖不定，每年都有不小波動(dòng)。一方面是數據中心市場(chǎng)對光模塊的巨大需求，而另一方面卻是光模塊大廠(chǎng)的虧損，令人不解。經(jīng)過(guò)對這個(gè)細分市場(chǎng)進(jìn)行研究之后，得到了答案。

　　首先，這些光模塊廠(chǎng)家的利潤在不斷降低，這得益于國內光模塊廠(chǎng)家的崛起。隨著(zhù)我國光通信行業(yè)不斷發(fā)展，涌現出一批優(yōu)秀的光模塊廠(chǎng)商，比如海信、光迅科技、華工正源等。這些國內光模塊廠(chǎng)商研發(fā)能力、生產(chǎn)工藝的提高，結合產(chǎn)品的成本優(yōu)勢，競爭力明顯增強，這在很大程度上拉低了整個(gè)光模塊產(chǎn)業(yè)的利潤。尤其是100M/1000M/10G光模塊，國內廠(chǎng)商技術(shù)積累完善，可以提供和國際廠(chǎng)商相同功能和質(zhì)量的光模塊，物美價(jià)廉。低速光模塊市場(chǎng)競爭異常激烈，幾乎達到了血拼的地步，國內廠(chǎng)商靠著(zhù)成本和市場(chǎng)優(yōu)勢，不斷擴大市場(chǎng)占用率，這讓國際大廠(chǎng)僅能靠40G/100G高速光模塊維持市場(chǎng)占用率，這樣的市場(chǎng)競爭拉低了光模塊的價(jià)格。其次，光模塊到數據中心客戶(hù)手中，還需要經(jīng)過(guò)幾次易手。

　　光模塊是無(wú)源部件，自己并不能運行使用，一定要插到網(wǎng)絡(luò )設備上，這就需要與網(wǎng)絡(luò )設備適配，如果網(wǎng)絡(luò )設備不支持這類(lèi)光模塊，那么數據中心就不能用這類(lèi)光模塊，畢竟和更換設備相比，更換光模塊更容易。這類(lèi)適配只能由網(wǎng)絡(luò )設備廠(chǎng)商來(lái)完成，這樣網(wǎng)絡(luò )設備廠(chǎng)商會(huì )采購各種光模塊，然后與光模塊廠(chǎng)商合作，共同實(shí)現兼容，這樣網(wǎng)絡(luò )廠(chǎng)商會(huì )直接從光模塊廠(chǎng)家采購光模塊，很多網(wǎng)絡(luò )設備大廠(chǎng)網(wǎng)絡(luò )設備市場(chǎng)占用率極高，采購光模塊的數量也是海量的，這樣在和光模塊廠(chǎng)商采購時(shí)就有很大的議價(jià)權，不斷地壓低價(jià)格。網(wǎng)絡(luò )設備廠(chǎng)商在向數據中心賣(mài)設備的同時(shí)一起賣(mài)光模塊，這樣網(wǎng)絡(luò )設備廠(chǎng)商從中賺取光模塊部分利潤，這些網(wǎng)絡(luò )設備廠(chǎng)商就相當于光模塊廠(chǎng)家的一級代理商。

　　也有不少的網(wǎng)絡(luò )設備公司直接采購光模塊然后就賣(mài)給數據中心，或者數據中心客戶(hù)直接從光模塊廠(chǎng)商直接采購，由于數據中心的網(wǎng)絡(luò )設備種類(lèi)很多，會(huì )出現這樣那樣的兼容問(wèn)題，這些光模塊不少的功能就會(huì )有缺失。也有不少人看到了這里的利潤，直接從光模塊廠(chǎng)商那里采購，仿冒網(wǎng)絡(luò )設備廠(chǎng)家出品，賣(mài)給客戶(hù)，從中賺取利潤。網(wǎng)絡(luò )設備廠(chǎng)商是光模塊和數據中心之間無(wú)法逾越的溝坎，兩者都依賴(lài)于網(wǎng)絡(luò )設備，所以光模塊市場(chǎng)的利潤被網(wǎng)絡(luò )設備廠(chǎng)商搶入也是必然。短期內，這種市場(chǎng)格局還不會(huì )有所改變。從技術(shù)角度來(lái)看，光模塊形成統一標準并不難，這樣所有網(wǎng)絡(luò )設備都可以兼容，但光模塊廠(chǎng)商也不愿意這樣放開(kāi)，這樣同質(zhì)化競爭會(huì )更嚴重，一大批光模塊廠(chǎng)商都會(huì )死掉，哪個(gè)光模塊廠(chǎng)商都不愿意看到這樣的場(chǎng)面。

　　最后，光模塊技術(shù)壁壘不高，不像網(wǎng)絡(luò )設備那樣要支持數百種的網(wǎng)絡(luò )協(xié)議，光模塊只要處理好光信號就可以了，技術(shù)復雜度不高，就算是最高速率的100G光模塊，也不斷有廠(chǎng)家攻破，可以規模供貨。這樣一種新的光模塊出現后，很快仿造的就會(huì )出現，迅速拉低光模塊的市場(chǎng)價(jià)格，光模塊成了“白菜價(jià)”。這樣就不難想象為何這些光模塊廠(chǎng)商過(guò)得不爽了。

　　不管如何，光模塊是數據中心的重要組成部分。未來(lái)幾年，數據中心仍將保持較高速度擴展，這需要大量的光模塊，尤其是超高速的光模塊，這為光模塊廠(chǎng)商提供了機遇。數據中心對單端口速率的要求越來(lái)越高，40G/100G在數據中心里應用越來(lái)越普及，這給光模塊廠(chǎng)商帶來(lái)新的利潤增長(cháng)點(diǎn)。2015年，全球光模塊市場(chǎng)的增幅將接近13%,光模塊市場(chǎng)仍將創(chuàng )下新高，規模大大超過(guò)40億美元。光器件公司在數據通信市場(chǎng)增長(cháng)了18%，在電信細分市場(chǎng)增長(cháng)3%。增長(cháng)的主要原因之一是價(jià)格更高的40G/100G器件需求的增長(cháng),僅40G光模塊就達到了250萬(wàn)個(gè)，未來(lái)高速光模塊增速也會(huì )維持在高位，銷(xiāo)售依然強勁。所以從數據中心未來(lái)發(fā)展來(lái)看，光模塊依然會(huì )是一個(gè)值得令人期望的市場(chǎng)，超高速光模塊需求的增加必然大幅地拉動(dòng)光模塊廠(chǎng)商業(yè)績(jì)。

　　國內光通信市場(chǎng)持續健康發(fā)展，也得到國家政策大力支持，是國家未來(lái)的戰略導向。光模塊作為光通信市場(chǎng)里的重要部分，作用不容忽視，這也是近幾年國內光模塊廠(chǎng)商迅速崛起的原因，這使得具有國資背景的光模塊廠(chǎng)商獲得了長(cháng)足進(jìn)步。未來(lái)，借助數據中心強勁需求，光模塊市場(chǎng)表現如何，值得令人期待。