2020年光收發(fā)器市場(chǎng)將小幅增長(cháng) 中國市場(chǎng)需求強勁

  ICC訊（編譯：Nina）進(jìn)入2020年，光通信行業(yè)發(fā)展勢頭非常強勁。2019年底，DWDM、以太網(wǎng)和無(wú)線(xiàn)前傳連接的需求激增，導致供應鏈短缺。2020年第一季度，COVID-19大流行迫使世界各地的工廠(chǎng)關(guān)閉，供應鏈壓力上升到了一個(gè)全新的水平。大多數器件商表示2020年第一季度銷(xiāo)售收入低于預期，并且對第二季度的表現預期充滿(mǎn)不確定性。4月初，中國的工廠(chǎng)重新開(kāi)業(yè)。但時(shí)至今日，馬來(lái)西亞和菲律賓的大多數企業(yè)仍處于關(guān)門(mén)狀態(tài)，歐洲和北美的企業(yè)也才剛剛重新開(kāi)業(yè)。

  LightCounting(LC)對光收發(fā)器的最新市場(chǎng)預測認為，光通信行業(yè)將在下半年重新開(kāi)放，光器件和模塊商將在2020年第四季度恢復滿(mǎn)負荷運營(yíng)?，F階段，電信網(wǎng)絡(luò )和數據中心對光連接的需求甚至比2019年底時(shí)更加強勁，但是由于大流行，一些網(wǎng)絡(luò )和數據中心建設項目被推遲了。收發(fā)器供應商將無(wú)法實(shí)現其今年的原始生產(chǎn)計劃，但產(chǎn)品價(jià)格的急劇下降(限制了2018-2019年市場(chǎng)增長(cháng))在2020年可能會(huì )放緩。

  如圖所示，LC預計，為滿(mǎn)足許多應用對更大帶寬的需求，2020年光收發(fā)器市場(chǎng)將有所增長(cháng)，到2021年將增長(cháng)24%。在中國5G升級按計劃的推動(dòng)下，無(wú)線(xiàn)前傳和回傳光器件銷(xiāo)售額將分別增長(cháng)18%和92%。FTTx和AOC板塊在中國市場(chǎng)的部署推動(dòng)下，今年也將實(shí)現兩位數的增長(cháng)。以太網(wǎng)和DWDM市場(chǎng)將在2021年恢復兩位數的增長(cháng)，以趕上今年的延遲。

  近日，部分光器商和芯片商等已經(jīng)公布了一季度財報，ICC統計如下：

  NeoPhotonics：報告一季度銷(xiāo)售收入9740萬(wàn)美元，環(huán)比下滑6%，同比增長(cháng)23%(驅動(dòng)力主要來(lái)自中國市場(chǎng)需求)，超出公司之前的預期范圍，并預計第二季度因COVID-19大流行導致的供應鏈風(fēng)險，銷(xiāo)售收入減少約1000萬(wàn)美元，將在9400萬(wàn)美元到1.02億美元之間。NeoPhotonics對行業(yè)的中長(cháng)期趨勢仍持樂(lè )觀(guān)態(tài)度，但同時(shí)也對未來(lái)幾個(gè)季度的疫情發(fā)展及其帶來(lái)的全球不確定性持謹慎態(tài)度。

  Acacia：報告第一季度銷(xiāo)售收入為1.256億美元，同比增長(cháng)19.39%，超出市場(chǎng)預期。Acacia早前已被思科宣布收購，因此管理層不討論業(yè)績(jì)也不提供下季度指導。

  Lumentum：報告日歷年第一季度(實(shí)際為其第三財季)銷(xiāo)售收入為4.03億美元，環(huán)比下滑12%，同比下滑7%?？紤]到COVID-19大流行對公司產(chǎn)品供應能力和市場(chǎng)需求的重大影響，持續的零件供應挑戰以及第四財季前半段馬來(lái)西亞的產(chǎn)能有限，公司預計第二季度銷(xiāo)售收入將在3.25-3.65億美元之間(受COVID-19影響減少超過(guò)9000萬(wàn)美元)。由于疫情，Lumentum在馬來(lái)西亞的產(chǎn)量因政府運動(dòng)控制令而停止，目前正從零緩慢增加，并有望在未來(lái)幾周內接近100%產(chǎn)能。

  Fabrinet：報告日歷年第一季度銷(xiāo)售收入為4.112億美元，同比增長(cháng)3%，并預計第二季度銷(xiāo)售收入將在3.7-4億美元之間，同比將下滑1.26%-8.67%(受COVID-19影響減少2500-3500萬(wàn)美元)。

  Corning：報告第一季度光通信部門(mén)銷(xiāo)售收入為7.91億美元，環(huán)比下滑12%，同比下滑26%。Corning表示，COVID-19疫情引發(fā)的供應鏈中斷和現金緊缺等問(wèn)題，會(huì )影響到公司的近期業(yè)務(wù)，但無(wú)損行業(yè)的長(cháng)期增長(cháng)動(dòng)力。而且，電信運營(yíng)商考慮到網(wǎng)絡(luò )受限和帶寬需求增加，對5G和數據中心方面的投資態(tài)度是積極的。由于冠狀病毒帶來(lái)的不確定性，處于謹慎考慮，公司取消了對2020財年的預測。

  MaxLinear：報告一季度銷(xiāo)售收入6200萬(wàn)美元，環(huán)比下滑11%，同比下滑27%，并預計第二季度銷(xiāo)售收入將在6000-6400萬(wàn)美元之間。對于COVID-19帶來(lái)的影響，管理層表示，疫情給全球商業(yè)環(huán)境帶來(lái)了干擾和不確定性，公司在繼續評估其對業(yè)務(wù)的影響。

  Macom：報告一季度銷(xiāo)售收入1.26億美元，同比下滑1.6%，環(huán)比增長(cháng)6.2%，并預計第二季度銷(xiāo)售收入將在1.29-1.33億美元之間。

  Inphi：4月下旬上調一季度業(yè)績(jì)，先前預計一季度銷(xiāo)售收入將在1.3-1.34億美元之間，最新預計一季度銷(xiāo)售收入將在1.38-1.39億美元之間，主要由于云板塊收入高于預期。公司表示COVID-19爆發(fā)進(jìn)一步加速向云計算的長(cháng)期遷移，并同時(shí)推動(dòng)了人們對帶寬需求的繼續增長(cháng)，公司業(yè)務(wù)將繼續受益于這些市場(chǎng)趨勢。

  Maxim：報告一季度銷(xiāo)售收入為5.62億美元，環(huán)比增長(cháng)2%，同比增長(cháng)4%，并預計第二季度銷(xiāo)售收入將在4.8-5.4億美元之間。公司表示因疫情影響，生產(chǎn)運營(yíng)將無(wú)法滿(mǎn)負荷運轉，預計汽車(chē)和消費類(lèi)產(chǎn)品的收入將下降，同時(shí)工業(yè)、通信和數據中心類(lèi)產(chǎn)品收入將環(huán)比增長(cháng)。

  整體來(lái)看，光器件商和芯片商都受到COVID-19影響，但中國市場(chǎng)收入占比較大的光器件商有較好表現，比如NeoPhotonics(大客戶(hù)是華為，2019年52%收入來(lái)自中國市場(chǎng))和Acacia(大客戶(hù)為中興通訊，2019年34%收入來(lái)自中國市場(chǎng))，一季度銷(xiāo)售收入同比增長(cháng)兩位數，并且預計二季度也將同比增長(cháng)兩位數。在中國市場(chǎng)較早從疫情中恢復，且三大運營(yíng)商按計劃部署5G等驅動(dòng)下，這些產(chǎn)業(yè)鏈廠(chǎng)商有望繼續受益于中國市場(chǎng)需求增長(cháng)。